Indicateur ADX : Guide du trader pour mesurer la force de la tendance

1. Qu’est‑ce que l’indicateur ADX ? Un outil pour mesurer la force de la tendance

Lorsqu’on négocie, ce n’est pas seulement la direction des mouvements de prix (haut ou bas) qui compte — la « force » d’une tendance est également un facteur crucial. Dans les marchés liquides tels que le forex et les actions, évaluer avec précision la force de la tendance vous aide à déterminer efficacement les points d’entrée et de sortie. C’est là que l’indicateur ADX (Average Directional Index) entre en jeu.

Développé par le pionnier de l’analyse technique J. Welles Wilder en 1978, l’ADX est toujours largement utilisé par les traders aujourd’hui. Cet indicateur est généralement utilisé pour montrer la « force d’une tendance » et ne indique pas directement la direction du prix. En d’autres termes, la principale caractéristique de l’ADX est sa capacité à mesurer si une tendance est forte, indépendamment du fait que le prix monte ou descende.

Pour de nombreux traders, l’ADX est un indicateur central qui soutient les stratégies de suivi de tendance. Lorsque l’ADX indique une tendance forte, la fiabilité des entrées dans cette direction augmente. À l’inverse, si l’ADX suggère une tendance faible, vous devrez peut-être considérer que le marché passe à un marché latéral ou en range. Dans cet article, nous plongerons dans les mécanismes de base et les utilisations de l’ADX afin de vous fournir des connaissances pratiques pour votre trading.

2. Qu’est‑ce que l’ADX ? Rôle et caractéristiques clés

L’ADX (Average Directional Index) est un indicateur technique qui mesure la « force d’une tendance », pas la « direction » du prix. Lorsqu’il est utilisé avec le +DI (Positive Directional Index) et le -DI (Negative Directional Index), l’ADX vous aide à saisir visuellement les mouvements du marché en comparant la force des tendances haussières et baissières.

Structure de l’ADX et interprétation des valeurs

L’ADX varie généralement de 0 à 100. Une valeur plus élevée indique une tendance plus forte. Les valeurs sont généralement interprétées comme suit :

• 0‑20 : La tendance est faible, et le marché est probablement en consolidation ou en range.
• 20‑25 : Indication qu’une tendance commence à se former. C’est un niveau à surveiller de près.
• Au-dessus de 25 : Une tendance s’est développée, et les entrées de suivi de tendance peuvent être envisagées.

Par exemple, si l’ADX est supérieur à 25, cela suggère que la tendance actuelle a du momentum et que le prix se déplace dans une seule direction. À l’inverse, si l’ADX est inférieur à 20, le marché est plus susceptible d’être en range, et vous devez être prudent quant au moment d’entrer dans une transaction.

La relation entre l’ADX et le DMI

L’ADX est généralement utilisé avec le DMI (Directional Movement Index). Le DMI se compose de deux lignes, +DI et -DI, et leurs positions relatives aident à déterminer la direction de la tendance.

• Lorsque +DI est au-dessus de -DI : Suggère une tendance haussière.
• Lorsque -DI est au-dessus de +DI : Indique une tendance baissière potentielle.

En recherchant un croisement entre les lignes +DI et -DI ainsi qu’une valeur d’ADX supérieure à 25, vous pouvez confirmer qu’une tendance forte est en place. Bien qu’un croisement puisse signaler un point d’entrée, le prix ne se déplace pas toujours dans cette direction, il est donc essentiel d’utiliser d’autres indicateurs et de gérer votre risque.

Comment l’ADX est calculé (simplifié)

Le calcul de l’ADX est un peu complexe. Tout d’abord, le DMI est calculé, puis l’ADX est dérivé en prenant la moyenne du DMI sur une période spécifique. Une moyenne mobile sur 14 périodes est couramment utilisée pour déterminer si une tendance se développe. Bien que vous n’ayez pas besoin de comprendre en profondeur le calcul détaillé, il est bon de se rappeler que l’ADX mesure la « force de la tendance » et que la « direction » de la tendance est déterminée par le DMI.

3. ADX et DMI : La clé pour comprendre la direction de la tendance

Alors que l’ADX seul montre la « force » d’une tendance, le combiner avec le DMI (Directional Movement Index) est essentiel pour identifier clairement la « direction » du prix. Le DMI se compose de deux lignes — le « Positive Directional Index » (+DI) pour les tendances haussières et le « Negative Directional Index » (-DI) pour les tendances baissières — et leur relation vous aide à prédire la direction de la tendance.

Comment fonctionne le DMI : Les rôles de +DI et -DI

Le +DI (Positive Directional Index) mesure la force du mouvement à la hausse en se basant sur la différence entre les sommets des bougies actuelles et précédentes. Le -DI (Negative Directional Index) mesure la force du mouvement à la baisse en se basant sur la différence des creux. En observant la relation entre ces deux lignes, vous pouvez déterminer si la tendance est haussière ou baissière.

• Lorsque +DI est supérieur à -DI : Cela indique que le prix est dans une tendance haussière et est souvent considéré comme un signal d’achat.
• Lorsque -DI est supérieur à +DI : Cela suggère que le prix est dans une tendance baissière et est considéré comme un signal de vente.

Combiner DMI et ADX : Comment repérer une forte tendance

Alors qu’un croisement DMI (+DI et -DI se rencontrant) indique une direction de tendance, l’ADX le complète en confirmant la force de la tendance. Par exemple, si le +DI croise au-dessus du -DI et que la valeur de l’ADX dépasse 25, il est très probable qu’une forte tendance haussière se forme, ce qui renforce la validité de votre entrée. À l’inverse, si l’ADX est inférieur à 20, la tendance est faible même si un croisement +DI se produit, et il s’agit probablement d’un marché latéral ; vous devez donc faire preuve de prudence.

Signaux provenant des croisements ADX et DMI

Un croisement entre les lignes +DI et -DI est également un signal clé pour une éventuelle inversion de marché. Les cas suivants sont des points importants à considérer pour vos décisions de trading :

• Signal d’achat : Lorsque le +DI croise au-dessus du -DI. Un ADX en hausse à ce moment suggère que la tendance haussière se renforce.
• Signal de vente : Lorsque le -DI croise au-dessus du +DI. Si l’ADX est en hausse, cela indique que la tendance baissière est susceptible de se poursuivre, et cela peut servir de point d’entrée potentiel pour la vente.

Cependant, si un croisement se produit mais que l’ADX est plat ou en baisse, la tendance est faible, et il pourrait s’agir d’un marché latéral ou d’un faux signal. Il est donc crucial d’observer le mouvement de l’ADX en plus du croisement +DI et -DI pour évaluer plus précisément à la fois la force et la direction de la tendance.

4. Comment utiliser l’ADX : Mesurer la force de la tendance

Le principal avantage de l’utilisation de l’ADX est sa capacité à confirmer visuellement la « force » d’une tendance. Lorsqu’une tendance est forte, les entrées dans la direction de la tendance sont plus efficaces. À l’inverse, lorsqu’une tendance est faible ou que le marché est latéral, il est généralement préférable d’éviter d’entrer dans une transaction. En prêtant une attention particulière à l’augmentation ou à la diminution de la valeur de l’ADX, vous pouvez évaluer efficacement le momentum de la tendance.

Interprétation des valeurs ADX : Formation et disparition de la tendance

Les valeurs ADX sont généralement interprétées selon les critères suivants :

• 0-20 : Peu ou pas de tendance ; le marché est probablement dans un état latéral.
• 20-25 : Signes de formation d’une tendance, mais elle n’est pas encore claire et définie.
• Au-dessus de 25 : Une forte tendance est en place, et une entrée de trading peut être envisagée.
• Au-dessus de 50 : Une tendance extrêmement forte est en place, mais vous devez également envisager la possibilité que la tendance approche de sa fin.

Par exemple, si l’ADX dépasse 25, la tendance actuelle est considérée comme ayant une certaine force. Si vous envisagez une entrée d’achat, une valeur élevée de l’ADX indique une forte tendance haussière, tandis qu’une valeur élevée de l’ADX avec une entrée de vente suggère que la tendance baissière est forte.

Force de la tendance et variations de l’ADX

Le taux de variation de l’ADX est également un indicateur clé de la force de la tendance. Plus précisément, lorsque l’ADX augmente, cela indique que la tendance s’accélère, ce qui peut constituer un point d’entrée favorable pour les traders. À l’inverse, si l’ADX diminue, la tendance est considérée comme en train de s’affaiblir, et vous devez faire preuve de prudence avant d’entrer dans une transaction.

Par exemple, si l’ADX augmente rapidement pendant une tendance haussière, la tendance est susceptible de se renforcer, et il peut être judicieux d’entrer. En revanche, si l’ADX commence à diminuer, cela suggère que la tendance peut perdre de son momentum, ce qui constitue un bon moment pour envisager de sortir de votre position.

Stratégie d’entrée utilisant l’ADX

Vous pouvez suivre ces étapes pour mettre en œuvre une stratégie d’entrée utilisant l’ADX :

1. Vérifiez l’ADX et le DMI : Tout d’abord, confirmez la relation entre le +DI et le -DI pour déterminer la direction de la tendance.
2. Confirmez la valeur de l’ADX : Si la valeur de l’ADX dépasse 25, une tendance forte est probablement présente, et vous pouvez envisager une entrée.
3. Évaluez la force de la tendance : Si l’ADX augmente, la tendance gagne en force, ce qui augmente la fiabilité de votre entrée.
4. Surveillez la baisse de l’ADX : Si l’ADX commence à diminuer, cela peut indiquer que la tendance se termine, envisagez donc de sortir de votre position ou d’appliquer une stratégie de sortie.

En observant le mouvement de l’ADX, vous pouvez évaluer la force d’une tendance, saisir des opportunités de trading et gérer votre risque efficacement.

5. Utilisation de l’ADX pour les points d’entrée et de sortie

L’indicateur ADX est utile pour comprendre la force de la tendance, mais il fournit également des signaux cruciaux pour déterminer les moments d’entrée et de sortie. Ici, nous expliquerons des méthodes spécifiques pour entrer et sortir des transactions en utilisant l’ADX et le DMI.

Trouver les points d’entrée

En combinant l’ADX et le DMI, vous pouvez identifier les points d’entrée d’achat et de vente. Les stratégies suivantes sont basées sur un croisement entre le +DI et le -DI, ainsi que sur les variations de l’ADX.

1. Signal d’entrée d’achat

• Un croisement où le +DI passe au-dessus du -DI depuis en dessous suggère le début d’une tendance haussière.
• Si l’ADX est également supérieur à 25 et en hausse, cela indique que la tendance gagne en force, ce qui constitue un signal fort pour une entrée d’achat. Cela vous permet d’entrer dans une transaction dans la direction d’une tendance forte.

1. Signal d’entrée de vente

• Lorsque le -DI passe au-dessus du +DI depuis en dessous, cela indique qu’une tendance baissière potentielle commence.
• Si l’ADX est également supérieur à 25 et en hausse, cela confirme que la tendance baissière se renforce, rendant une entrée de vente plus valable.

Évaluer les moments de sortie

Tout comme pour les entrées, l’ADX est utile pour déterminer quand sortir d’une transaction. Prenez en compte les points suivants lors de la prise de décision de sortie :

1. Lorsque l’ADX se stabilise ou tourne vers le bas

• Lorsque l’ADX atteint un sommet et commence à se stabiliser ou à décliner, la tendance peut perdre de l’élan. Cela suggère une diminution de la force de la tendance et est souvent utilisé comme signal pour prendre des bénéfices.

1. Vérifier la divergence

• La divergence est une situation où le prix monte, mais les valeurs de l’ADX ou du DMI diminuent. C’est un signe d’un retournement potentiel de la tendance, indiquant que la tendance actuelle pourrait prendre fin. Dans de tels cas, il est souvent recommandé de considérer la clôture de votre position.

Résumé des entrées et sorties

Lors de l’entrée ou de la sortie d’une transaction, vous devez prendre en compte la valeur de l’ADX et son mouvement, ainsi que les croisements du +DI et du -DI. De plus, il est toujours judicieux d’utiliser l’ADX en combinaison avec d’autres indicateurs (tels que les moyennes mobiles) pour un trading plus précis. En tirant parti des forces des stratégies de suivi de tendance, vous pouvez synchroniser efficacement vos entrées et sorties.

6. Combinaison de l’ADX avec d’autres indicateurs : Analyse de tendance efficace

Bien que l’ADX soit un excellent outil pour mesurer la force de la tendance, le combiner avec d’autres indicateurs peut encore améliorer votre stratégie de trading. Étant donné que l’ADX ne montre pas directement la direction de la tendance, l’utilisation d’indicateurs qui complètent sa fonction peut considérablement augmenter la fiabilité de vos décisions de trading.

Combinaison des Bandes de Bollinger et de l’ADX

Les Bandes de Bollinger sont un indicateur qui montre la volatilité des prix. Les bandes supérieure et inférieure s’étendent et se contractent en réponse aux mouvements de prix. Lorsque les bandes se resserrent puis s’étendent soudainement, cela suggère qu’une nouvelle tendance est susceptible de se former. Si l’ADX dépasse 25 et augmente à ce moment-là, vous pouvez déduire qu’une tendance gagne en force, ce qui constitue un bon moment pour envisager une entrée.

Combinaison des Moyennes Mobiles et de l’ADX

Les moyennes mobiles sont largement utilisées pour confirmer la direction d’un prix. En général, lorsqu’une moyenne mobile à court terme croise au-dessus d’une moyenne mobile à long terme, cela suggère une tendance haussière, et l’inverse indique une tendance baissière. Lorsque ce croisement de moyennes mobiles se produit et que l’ADX est également supérieur à 25, cela fournit une base plus solide pour votre entrée, car une tendance forte et claire est en place.

Par exemple, si un croisement de moyennes mobiles haussières se forme et que l’ADX est supérieur à 25, vous pouvez confirmer une forte tendance haussière et envisager une entrée d’achat. À l’inverse, si un croisement de moyennes mobiles baissières se forme avec l’ADX supérieur à 25, cela suggère que la tendance baissière gagne en force.

Combinaison avec l’ATR (Average True Range)

L’ATR (Average True Range) est un indicateur qui mesure la volatilité des prix et est efficace pour capturer les changements de volatilité. Une valeur élevée de l’ATR indique une forte volatilité des prix, tandis qu’une valeur faible suggère une faible volatilité. Si l’ADX augmente et que la valeur de l’ATR augmente également, il est très probable qu’une forte tendance se développe. Utiliser l’ATR peut encore améliorer la précision de vos points d’entrée.

Avantages de la combinaison de l’ADX avec d’autres indicateurs

En combinant l’ADX avec des outils tels que les Bandes de Bollinger, les moyennes mobiles et l’ATR, vous pouvez obtenir une image plus détaillée de la direction et de la force d’une tendance, ce qui renforce la base de vos décisions de trading. L’utilisation de plusieurs indicateurs crée un effet synergique que vous ne pouvez pas obtenir avec un seul indicateur, et elle est particulièrement utile pour synchroniser avec précision les entrées et sorties sur les marchés en tendance.

7. Résumé et points clés : Comment utiliser efficacement l’indicateur ADX

L’indicateur ADX est un outil extrêmement efficace pour comprendre la force d’une tendance et constitue une métrique fiable pour les traders qui utilisent des stratégies de suivi de tendance. Dans cet article, nous avons abordé tout, des bases de l’utilisation de l’ADX et du DMI à l’amélioration de la précision en les combinant avec d’autres indicateurs. Voici un résumé des points les plus importants et des considérations à prendre en compte lors de l’utilisation de l’ADX.

Avantages de l’ADX

• Mesure la force de la tendance : Une caractéristique clé de l’ADX est qu’il indique visuellement la « force » d’une tendance, et non sa direction directe. Lorsque la valeur dépasse 25, cela confirme qu’une forte tendance est en place, renforçant la logique de votre timing d’entrée.
• Combine avec d’autres indicateurs : En utilisant l’ADX et le DMI avec d’autres indicateurs tels que les moyennes mobiles, les Bandes de Bollinger et l’ATR, vous pouvez prendre des décisions de trading plus confiantes. La combinaison de ces métriques améliore la précision de vos entrées et sorties.

Considérations importantes lors de l’utilisation de l’ADX

• Signaux faux sur les périodes courtes : L’ADX est généralement recommandé pour une utilisation sur des périodes plus longues (graphiques de 15 minutes ou plus), car les signaux faux sont plus fréquents sur les périodes courtes. Il est plus difficile de juger les tendances sur les périodes courtes en raison des fluctuations fréquentes des prix, ce qui peut entraîner des interprétations erronées.
• Synchronisez correctement vos entrées : Ne vous contentez pas d’entrer une transaction dès que l’ADX commence à augmenter. Il est judicieux de vérifier également les croisements +DI et -DI ainsi que les mouvements d’autres indicateurs avant d’entrer. Cela vous aide à éviter les signaux faux et à prendre des entrées plus confiantes.
• Ne manquez pas la fin d’une tendance : Lorsque l’ADX commence à se stabiliser ou à décliner, il est probable que la tendance touche à sa fin, ce qui constitue un bon moment pour envisager de prendre des bénéfices. De plus, vérifier la divergence peut vous aider à vous préparer à une éventuelle inversion de tendance.

Dernières réflexions

L’ADX est un indicateur crucial pour toute stratégie de suivi de tendance, mais pour en tirer le meilleur parti, vous devez le combiner avec d’autres indicateurs et méthodes d’analyse. En adaptant de manière flexible votre approche aux conditions du marché, en observant les mouvements de l’ADX et en gérant strictement votre risque, vous pouvez améliorer considérablement la précision de votre trading.

Références

IG

ADXインジケーターとは？見方や使い方、DMIの計算方法、注意点を解説

ADXインジケーター（平均方向性指数）は、主に潜在的なトレンドの強さを測定する手段として使用されるテクニカル指標の一つで…

OANDA FX/CFD Lab-education（オアンダ ラボ）

DMI・ADXとは｜基本的な使い方・設定方法などを詳しく解説

DMIは、+DIと-DI、ADXという3本のラインから構成されるテクニカル指標で、相場のトレンドの有無や強弱を分析するこ…